次贷危机对银行风险管理影响_会计审计论文

摘要：由美国次贷危机而引发的全球性金融危机对我国银行业造成很大影响。本文从风险管理的角度对美国次贷危机产生原因进行剖析，分析了次贷危机对我国商业银行风险管理的启示，并提出相应的对策与建议。

关键词：次贷危机银行金融风险风险管理

自次贷危机爆发后，对全球经济发展造成深远影响，特别是对金融行业的发展造成的影响最为明显。虽然有些国家出台了一些应对措施，在一定程度上缓和了金融危机影响，但是次贷危机的影响还没有结束。我国金融行业运行系统较为封闭，受到次贷危机的冲击并不明显，但是，我国银行业应该从这场金融危机中吸取教训[1]。
一、美国次贷危机产生的原因
随着美国高科技经济泡沫破裂和经济发展形势低迷，自2001年起，美联储为提高经济发展速度，实行宽松的货币政策，通过连续降低联邦基准利率，从而大大增加了市场流动性，进一步推动美国房地产价格的上涨和房贷需求的增加，并催生了次级住房抵押贷款的迅速发展，其规模由2001年的1200亿美元迅速上升至2006年的6000亿没有美元，在此过程中产生大量的次级抵押贷款[2]。
次级抵押贷款是指银行等金融贷款机构向一些信用度较差和收入水平较低的借款人提供的大量贷款。次级抵押贷款的发放提高了银行等金融机构的自身经营风险，也为次级抵押贷款市场危机的形成埋下了隐患。因为银行等贷款机构通常把次级抵押贷款合约打包成金融投资产品进行出售，在持续低利率情绪下，金融市场高风险、高收益产品成为投资者投资首选，进一步促使住房抵押贷款证券化产品的形成和发展，最终形成了以消费者次贷为基础资产，在抵押贷款机构、投资银行、消费者和机构投资者之间收益、风险转移以及资金供给的利益链条，极大提高金融工具杠杆比率，相应降低了金融机构的风险承担能力，同时造成次贷过度膨胀，信用泡沫由此产生。
当美联储提高基准利率，次贷消费者还贷压力增加，房地产价格下降，造成次贷违约率急剧上升，进而使以此为基础资产的证券化金融产品价值急剧缩水，迅速波及全球金融市场，造成全球性的股市动荡。
二、我国商业银行风险管理存在问题
我国近年来经济发展形势较为良好，房地产行业涌入大批资金。由于住房抵押贷款具有低风险特性，所以许多商业银行在其信贷资产结构中，住房抵押贷款占有较高比重，但是随着许多城市房价虚高，国内商业银行对住房抵押贷款大量投放资金，银行风险开始显现。
但是，我国商业银行风险管理水平和管理技术等方面和发达国家相比还存在一些差距，具体表现在以下两个方面：
1.银行风险管理意识较为薄弱
由于我国商业银行缺少良好的风险管理文化，造成企业风险管理意识较为薄弱，全面风险管理机制不健全。首先，我国商业银行许多业务人员在进行住房抵押贷款发放的时候风险意识淡薄，存在单纯追求业务量而忽视对客户的信用状况、还贷状况进行调查，甚至为追求业绩而把风险管理放在次要位置的现象；其次，我国许多商业银行的风险管理理念缺乏，在进行风险管理过程中以业务风险管理为主，而对市场风险和操作性风险存在明显重视程度不够问题；最后，我国商业银行在进行风险管理过程中，没有进行全员风险管理教育，而仅仅认为风险管理是风险管理部门的业务，没有把风险管理意识贯彻到银行业务拓展和经营管理过程中。
2.风险管理技术水平落后
在西方金融业较为发达国家，其金融机构的风险管理已经从注重内部解决和定性风险的传统模式，向精确衡量风险并运用到金融衍生工具向市场转移、定性和定量分析缝隙相结合的现代风险管理体系发展。由于我国金融行业现代风险管理引入时间较短，受主管部门的限制和金融市场体系不完善等因素影响，我国金融行业还不存在真正意义上的金融衍生工具市场，使得进行风险转移的各种金融工具缺乏交易的市场基础，总体造成我国银行金融行业的风险管理技术水平较为落后。
三、次贷危机对我国银行业风险管理启示
尽管次贷危机的爆发和金融衍生工具有很大关系，但是辨证的看待金融衍生工具作用，对于国内金融市场改革和推动金融工具创新具有重要的意义。事实上，金融创新对金融行业的发展有利有弊，它既可以为金融行业带来新的利润增长点，也会对金融行业的发展产生新的风险[3]。因此，不断创新是推动金融行业发展的主要动力，是银行效率提高的主要途径。
1.不断完善金融机构的内部控制体系
虽然金融衍生工具创新可以给银行带来新的利润，但是由于金融衍生工具的构成较为复杂，创新之后的金融衍生工具的风险和原有风险发生较大变化，其风险不再受到标的资产报酬率影响，而且一个金融衍生工具对发行者和投资者的风险也是不尽相同的，这让金融机构在进行金融衍生工具交易过程中承担了新的风险。因此，在进行金融衍生工具创新的时候，必须了解新的金融衍生工具风险，并采取必要的管控措施加以防范。
2.合理运用金融衍生工具
随着金融业的迅速发展，金融创新在分散投资风险、增加资产流动性等方面发挥着重要作用，但是它也给投资者带来较大的投资风险。因为金融衍生工具能带来的较为可观的利润，因此许多商业银行、证券等金融机构都把投资金融衍生工具作为重要选择。但在进行金融衍生工具投资的时候，由于委托代理关系的存在，导致信息极度不对称，金融风险产生的空间较大，因此，凡是从事金融衍生工具交易和投资的银行必须制定出较为完善的内控管理机制。
四、总结
我国商业银行只有在充分考虑其风险承受能力基础上，合理运用和投资金融衍生工具，创造银行新的利润增长点的同时，不断完善其内部风险管理体系，才能最终提高金融衍生工具运用效率，促使银行长久发展[4]。因此，我国商业银行在进行金融衍生工具积极创新的同时，必须提高风险管理能力。
参考文献：
[1]范方志，苏国强．美国次级房贷市场危机及其启示[J]．中国国情国力，2007(12):45-49．
[2]张德栋.次贷危机及对商业银行信用风险管理的启示[J].经济师,2008(10):10-12.
[3]邹锦吉,王军平.美国次贷危机对我国商业银行全面风险管理的启示[J].经济理论研究,2009(6):76-78.